반도체 하락 베팅, 계좌 녹아도 뚝심의 인버스 투자: 서학개미들의 선택은?
서학개미, 반도체 하락 베팅에 '울상'
미국 증시에서 반도체주의 사상 최장기 상승세가 이어지면서 서학개미들의 순매수 규모가 크게 줄었습니다. 차익 실현 욕구가 커진 가운데, 빅테크 기업 중심의 기술주 랠리로 개별 종목 매수 또한 부담스러워진 것으로 보입니다. 지난 16일부터 22일까지 서학개미들은 미국 증시에서 총 2667만 달러를 순매수했는데, 이는 직전 주 대비 70% 이상 급감한 수치입니다. 같은 기간 S&P500지수는 1.6%, 나스닥지수는 2.7% 상승하며 상승세를 이어갔습니다.
SOXS, 60% 이상 급락에도 '계속되는 투자'
이 기간 서학개미들이 가장 많이 순매수한 종목은 ICE 반도체지수의 하루 수익률을 반대로 3배 추종하는 디렉시온 데일리 세미컨덕터 베어 3배 ETF(SOXS)였습니다. 무려 8086만 달러가 순매수되었죠. 하지만 SOXS는 지난 3월 말부터 이어진 반도체주의 랠리로 인해 서학개미들의 투자금 대부분이 녹아내렸습니다. 3주 연속 순매수 상위권에 이름을 올렸지만, 지난 24일까지 62.7%라는 충격적인 급락률을 기록했습니다. 그럼에도 불구하고 서학개미들은 반도체 하락에 베팅하는 투자를 이어가고 있습니다.
대형 기술주 ETF와 메모리 반도체 ETF에 주목
반도체 하락 베팅과는 별개로, 서학개미들은 대형 기술주 중심의 나스닥100지수를 추종하는 인베스코 나스닥100 ETF(QQQM)와 인베스코 QQQ 트러스트 ETF(QQQ)를 각각 5642만 달러, 3726만 달러 순매수하며 기술주에 대한 관심을 이어갔습니다. 또한, 삼성전자, SK하이닉스, 마이크론 테크놀로지에 집중 투자하는 라운드힐 메모리 ETF(DRAM)도 5374만 달러 순매수되며 3주째 상위권에 머물렀습니다. 이는 D램 반도체 회사에 대한 낙관론이 여전히 유효함을 시사합니다.
신규 투자 종목들의 약진과 차익 실현
소형 모듈 원자로(SMR) 기업인 오클로는 최근 한 달간 41.4% 급등하며 5103만 달러 순매수되었습니다. 자산 거래 플랫폼 로빈후드 마켓츠는 실적 발표를 앞두고 4588만 달러 순매수되었으며, 데이터베이스 소프트웨어 기업 오라클 역시 4478만 달러 순매수되며 상승세를 이어갔습니다. 반면, AST 스페이스모바일 자체는 6303만 달러 순매도되었으나, 이를 2배 추종하는 ETF(ASTX)는 4051만 달러 순매수되는 이례적인 현상도 나타났습니다. 또한, 인텔은 어닝 서프라이즈로 23.6% 급등하며 3698만 달러 순매수되었고, 마블 테크놀로지는 3300만 달러 순매수되며 상승세를 이어갔습니다.
반도체 랠리 주역들, 차익 실현 매물 쏟아져
반면, 그동안 미국 증시의 급반등을 이끌었던 반도체주에 대한 차익 실현 매물이 대거 쏟아졌습니다. 특히 ICE 반도체지수의 3배 상승을 추종하는 디렉시온 데일리 세미컨덕터 불 3배 ETF(SOXL)는 4억 2794만 달러 순매도되며 3주 연속 매도 1위를 기록했습니다. 엔비디아(1억 8041만 달러), 마이크론 테크놀로지(8316만 달러), 브로드컴(2964만 달러) 등 반도체 대장주들이 대거 매도되었습니다. 나스닥100지수의 3배 추종 ETF(TQQQ) 역시 2억 765만 달러 순매도되었으며, 아이온큐, KORU ETF, 팔란티어 테크놀로지스 등도 차익 실현 대상이 되었습니다.
결론: 하락 베팅의 위험과 기술주 랠리의 지속
서학개미들의 투자 행태는 극명한 두 갈래로 나뉘었습니다. 반도체 하락에 베팅하는 인버스 ETF(SOXS)에 대한 투자는 지속되었으나, 이는 막대한 손실을 동반하고 있습니다. 반면, 대형 기술주와 메모리 반도체에 대한 투자는 꾸준히 이어지고 있으며, 이는 기술주 랠리가 당분간 지속될 것이라는 전망을 뒷받침합니다. 투자자들은 높은 변동성을 동반하는 인버스 투자의 위험성을 인지하고, 신중한 접근이 필요합니다.
서학개미들의 투자, 궁금해하실 만한 점들
Q.SOXS ETF는 왜 이렇게 많이 순매수되었나요?
A.반도체주의 급등세가 이어지자, 하락에 베팅하여 수익을 얻으려는 투자 심리가 작용한 것으로 보입니다. 하지만 이는 높은 위험을 동반하는 투자 전략입니다.
Q.반도체주 하락에 베팅하는 것이 위험한가요?
A.네, 매우 위험합니다. 반도체 섹터는 변동성이 크며, 예상치 못한 호재나 악재에 따라 급등락할 수 있습니다. 특히 3배 레버리지 상품은 손실이 기하급수적으로 커질 수 있습니다.
Q.앞으로 반도체 시장 전망은 어떻게 되나요?
A.현재로서는 D램 반도체에 대한 낙관론이 유지되고 있으며, 기술주 전반의 랠리도 이어지고 있습니다. 다만, 거시 경제 상황 및 기업 실적 발표에 따라 변동성이 커질 수 있으므로 지속적인 시장 모니터링이 필요합니다.